Turtle trading options

Turtle Trading: uma lenda do mercado Em 1983, os lendários operadores de commodities Richard Dennis e William Eckhardt realizaram o experimento da tartaruga para provar que qualquer um poderia ser ensinado a negociar. Usando seu próprio dinheiro e trocando novatos, como o experimento passou pelo The Turtle Experiment No início dos anos 80, Dennis era amplamente reconhecido no mundo dos negócios como um sucesso esmagador. Ele transformou uma participação inicial de menos de 5.000 em mais de 100 milhões. Ele e seu parceiro, Eckhardt, tiveram discussões frequentes sobre seu sucesso. Dennis acreditava que qualquer um poderia ser ensinado a negociar nos mercados futuros. enquanto Eckhardt rebateu que Dennis tinha um presente especial que lhe permitia lucrar com a negociação. O experimento foi criado por Dennis para finalmente resolver este debate. Dennis encontraria um grupo de pessoas para ensinar suas regras, e depois trocaria com dinheiro real. Dennis acreditava tão fortemente em suas idéias que ele realmente daria aos comerciantes seu próprio dinheiro para negociar. O treinamento duraria duas semanas e poderia ser repetido várias vezes. Ele chamou seus alunos de tartarugas depois de relembrar as fazendas de tartarugas que ele havia visitado em Cingapura e decidindo que poderia cultivar os comerciantes com a mesma rapidez e eficiência que as tartarugas cultivadas em fazendas. Encontrando as Tartarugas Para acertar a aposta, Dennis colocou um anúncio no The Wall Street Journal e milhares se candidataram para aprender a negociar com os mestres amplamente reconhecidos no mundo do comércio de commodities. Apenas 14 traders passariam pelo primeiro programa da Turtle. Ninguém sabe os critérios exatos que Dennis usou, mas o processo incluiu uma série de perguntas verdadeiras ou falsas, algumas das quais você pode encontrar abaixo: O grande dinheiro na negociação é feito quando se pode ficar muito baixo, após uma grande tendência de baixa. Não é útil assistir a todas as cotações nos mercados em que se negocia. Outras opiniões do mercado são boas para seguir. Se alguém tem 10.000 para arriscar, um deve arriscar 2.500 em cada comércio. Na iniciação, deve-se saber exatamente onde liquidar se ocorrer uma perda. Para o registro, de acordo com o método da tartaruga, 1 e 3 são falsos 2, 4 e 5 são verdadeiros. (Para saber mais sobre o comércio de tartarugas, veja Trading Systems: Corra com o rebanho ou seja o lobo solitário) As tartarugas aprenderam muito especificamente como implementar uma estratégia de acompanhamento de tendências. A ideia é que a tendência é sua amiga, então você deve comprar futuros que saiam do lado positivo das faixas de negociação e vendam breakouts baixos e baixos. Na prática, isso significa, por exemplo, comprar novos recordes de quatro semanas como um sinal de entrada. A Figura 1 mostra uma estratégia típica de negociação de tartaruga. (Para mais, veja Definindo o Comércio Ativa.) Figura 1: Comprar prata usando uma fuga de 40 dias levou a um comércio altamente lucrativo em novembro de 1979. Fonte: Genesis Trade Navigator Este negócio foi iniciado em uma nova alta de 40 dias. O sinal de saída foi um pouco abaixo da mínima de 20 dias. Os parâmetros exatos usados ​​por Dennis foram mantidos em segredo por muitos anos e agora estão protegidos por vários direitos autorais. No The Complete TurtleTrader: A Lenda, as Lições, os Resultados (2007). O autor Michael Covel oferece alguns insights sobre as regras específicas: observe os preços em vez de confiar nas informações de comentaristas de televisão ou jornal para tomar suas decisões de negociação. Tenha alguma flexibilidade na configuração dos parâmetros para os seus sinais de compra e venda. Teste diferentes parâmetros para diferentes mercados para descobrir o que funciona melhor a partir da sua perspectiva pessoal. Planeje sua saída enquanto planeja sua entrada. Saiba quando você vai lucrar e quando vai cortar perdas. (Para saber mais, leia A importância de um plano de lucros / perdas.) Use o intervalo médio real para calcular a volatilidade e use isso para variar o tamanho da sua posição. Ocupe posições maiores em mercados menos voláteis e diminua sua exposição aos mercados mais voláteis. (Para mais informações, consulte Volatilidade da medida com intervalo médio real.) Nunca arrisque mais de dois de sua conta em uma única negociação. Se você quiser fazer grandes retornos, precisa se sentir confortável com grandes drawdowns. Funcionou De acordo com o ex-tartaruga Russell Sands, como um grupo, as duas classes de tartarugas que Dennis treinou pessoalmente ganharam mais de 175 milhões em apenas cinco anos. Dennis provou, sem sombra de dúvida, que os iniciantes podem aprender a negociar com sucesso. Sands afirma que o sistema ainda funciona bem e disse que se você começasse com 10.000 no início de 2007 e seguisse as regras originais da tartaruga, teria terminado o ano com 25.000. Mesmo sem a ajuda de Dennis, os indivíduos podem aplicar as regras básicas do comércio de tartaruga às suas próprias transações. A idéia geral é comprar breakouts e fechar a negociação quando os preços começam a se consolidar ou reverter. Os negócios de curto prazo devem ser feitos de acordo com os mesmos princípios deste sistema, porque um mercado experimenta tendências de alta e de baixa. Embora qualquer período de tempo possa ser usado para o sinal de entrada, o sinal de saída precisa ser significativamente mais curto para maximizar as negociações lucrativas. (Para mais, veja A Anatomia dos Breakouts de Negociação.) Apesar de seus grandes sucessos, no entanto, a desvantagem do comércio de tartarugas é pelo menos tão grande quanto o lado positivo. Devem ser esperados drawdowns com qualquer sistema de negociação, mas eles tendem a ser especialmente profundos com as estratégias de acompanhamento de tendências. Isto é pelo menos em parte devido ao fato de que a maioria dos breakouts tendem a ser movimentos falsos, resultando em um grande número de negociações perdidas. No final, os praticantes dizem esperar estar certos 40-50 do tempo e estarem prontos para grandes rebotes. The Bottom Line A história de como um grupo de não-comerciantes aprendeu a negociar grandes lucros é uma das grandes lendas do mercado de ações. É também uma ótima lição de como manter um conjunto específico de critérios comprovados pode ajudar os traders a obter retornos maiores. Neste caso, no entanto, os resultados estão perto de lançar uma moeda, então cabe a você decidir se essa estratégia é para você. O experimento Turtle Trading - o experimento de psicologia de desempenho e sistemas mais surpreendente e humano do nosso século, na minha opinião, revelou muitos segredos para comercializar com sucesso os mercados. A maioria das pessoas acha que os segredos do sucesso dos comerciantes da Tartaruga vieram do sistema comercial. E eu lhes digo aqui hoje que, embora o sistema de negociação seja muito bom, o sucesso veio de outros fatores que muitas pessoas sentem falta da negociação. De acordo com Russell Sands, o sistema de negociação perdeu 60 das vezes, se você pensar nisso, isso é muito louco. e no momento em que os operadores de tartaruga estavam executando o sistema manualmente. Então, se você tem alguma experiência de negociação, você pode imaginar perder 60 de tempo de propósito (Bem, agora eu entendo que a maioria dos traders está acostumada a perder 90 das vezes, mas isso não é de propósito). Um dos segredos era um entendimento de que precisa de um sistema de negociação que liquide o lucro ao longo do tempo. Ganhar e perder é necessariamente o problema. O lucro líquido é tudo. E apenas aqueles que têm uma mentalidade de negócios quando se trata de negociação podem reconhecer isso. Ou até mesmo muitos que têm experiência em jogo profissional ou conhecem jogadores profissionais podem entender o conceito estatístico. A maioria dos traders inexperientes acha que precisão e alta porcentagem de ganhos é o caminho a percorrer, acima de tudo. Isto é geralmente porque os comerciantes inexperientes versus perdendo uma conta que ele pintou perdendo tanto que eles só querem encontrar ganhar o que puderem. Bem depois que comerciantes inexperientes por aquela fase eles perceberam que desperdiçar tempo indo por alta porcentagem de ganho e você não faz nenhum dinheiro. A linha de fundo para a negociação e a linha de fundo para qualquer empresa ganhar dinheiro. Se a sua empresa não produz um lucro, não vai durar muito tempo, pois quer estender grandes quantidades de esforço, preocupação e concentração sobre algo que não produz nenhum resultado. Portanto, a chave aqui é encontrar um método de treinamento que liquide os lucros. tempo como os comerciantes de tartaruga. O resto de lá se resume a gestão de dinheiro matemático e uma execução constante dos comércios, de todos os comércios E uma vez que você testou completamente que seu sistema, na honestidade não na esperança alucinada, e você sabe que o sistema irá lucrar com o tempo porque o sistema é baseado nos fundamentos do movimento dos preços naturais, então você simplesmente precisa executar esse sistema. Você vai precisar de comércio de papel ajudá-los por um tempo e aumentar sua crença nele. Em seguida, negocie com posições de tamanho extra pequenas, eventualmente graduando-se em tamanhos percentuais de posição fracionária maiores, que o manterão fora dos riscos adequados para recompensar as proporções e compor seus ganhos da maneira correta. Opções do SlingShot Silver: Você obtém 3 Ações com Sinais de Troca de Opcionais, Continua Continuamente com o Sistema de Opções do SlingShot que teve um Desempenho Passado de 15 Meses de 639,40 Pontos de Opções com uma Média de 42 Pontos de Opções por Mês. 3 Stocks (Corrente 3 (sujeito a alteração a qualquer momento para ganhos máximos de pontos de lucro): AAPL, ISRG, POT - 97,00 / mês 8 Stocks Total - Consiga 5 Mais Acções de POWER para Movimentos Hiper e Grandes Correr Continuamente no Sistema de Negociação de Opções do SlingShot (e lembre-se que estamos usando opções mais baratas a curto prazo): GOOG, FSLR, BIDU, ICE, GS (lista atual sujeita a alterações para movimentos máximos de potência) Estes 8 estoques produziram 1.671 pontos de opções e uma média de 111,4 pontos de opções por mês Span mês sendo executado continuamente no sistema de negociação de opções do SlingShot 97 / mo adicionais, mas você precisa se juntar como membro Silver primeiro para se qualificar para a associação GOLD. Informações sobre a atualização serão disponibilizadas no backoffice de membros Silver. Sobre a volatilidade do mercado nessa volatilidade, o movimento rápido dos preços é bom Se os mercados e as ações que negociamos estão em alta, temos a chance de fazer mais opções com esses estoques. re resultados. Nós poderíamos fazer o pior ou poderíamos fazer melhor. Junte-se ao SlingShot Opções Opções do SlingShot Opções Explained Autoridade de Negociação NewslettersOptions Trading Fools Gold Uma troca recente de Scott Burns do The Dallas Morning News e um de seus leitores ofereceu insights sobre o hype de troca rápida de opções que parecem estar em todos os lugares atualmente. Qual é a sua opinião sobre as empresas que treinam você para o comércio nos mercados de opções que eu já estive em dois seminários em hotéis locais. Ambas as empresas ressaltaram que seu treinamento é o caminho a percorrer cerca de 3.000 por dois dias. Isso é uma farsa, ou pode Joe Six-Pack pegar isso e ganhar dinheiro fácil, como as duas empresas retratam? Foi dito que se você colocar macacos suficientes em máquinas de escrever, um deles acabaria por produzir Shakespeare. Seria, no entanto, exigir um número realmente grande de macacos. Bem, é o mesmo com a negociação de opções. Se você conseguir macacos suficientes, você terá uma ou duas histórias de sucesso. A menos que uma pessoa tenha alguns talentos incomuns, no entanto, as chances são de que o nome real do curso deve ser semelhante a ações ou títulos. Você não possui um ativo subjacente com algum valor intrínseco. As opções são um contrato sensível ao tempo que pode, ou não, expirar sem valor. Isso é um grande negativo. A qualidade que torna as opções alavancagem e volatilidade atraentes também é o que as torna perigosas. Pequenos movimentos de preço no ativo opcional podem multiplicar o valor do seu contrato ou torná-lo inútil. É possível reduzir o risco neste tipo de negociação usando técnicas sofisticadas de cobertura. Essas técnicas exigem habilidades matemáticas significativas. Os fundos de hedge e os departamentos de negociação das principais empresas de investimento usam rotineiramente essas técnicas. Para isso, eles vão para os departamentos de matemática e física das principais universidades. Eles contratam pessoas que estavam ponderando o último teorema de Fermat8217 enquanto passavam pela puberdade. Estes são os tipos de pessoas que obtêm um 8220A8221 no cálculo da faculdade sem comprar o livro ou assistir às palestras. Estas são as pessoas que tomam o outro lado do comércio. Basicamente, o comerciante de opções caseiro está jogando contra uma equipe inteira de elegíveis Mensa. Como jogos, seria como qualquer um de nós se preparando para jogar hóquei no gelo profissional. Capacete e almofadas, não obstante, seríamos carne morta. A resposta de Scott8217s está no alvo, mas mesmo se você tiver a fórmula perfeita 8221 (como discutido no livro Tendência seguinte), você ainda pode ir à tona como Long Term Capital Management. Tendência Produtos a seguir copy 1996-16 Trend Followingtrade Todos os Direitos Reservados Contato Trend A seguir, TurtleTraderreg, TurtleTraderreg são marcas comerciais e de serviço da Trend Following. Outras marcas registradas e marcas de serviço que aparecem na rede de sites Trend Next podem ser de propriedade da Trend Following ou de terceiros, incluindo terceiros não afiliados à Trend Following. Artigos e informações sobre a rede de sites da Trend Followingtrade não podem ser copiados, reimpressos ou redistribuídos sem a permissão por escrito da Michael Covel e da Trend Following (mas a permissão por escrito é concedida com facilidade e normalmente). O objetivo deste site é incentivar a livre troca de idéias sobre investimentos, risco, economia, psicologia, comportamento humano, empreendedorismo e inovação. Todo o conteúdo deste site é baseado nas opiniões de Michael Covel, salvo indicação em contrário. Os artigos individuais baseiam-se nas opiniões do respectivo autor, que podem manter os direitos autorais, conforme observado. As informações contidas neste site destinam-se a compartilhar conhecimentos e informações da pesquisa e experiência de Michael Covel e sua comunidade. As informações contidas neste documento não foram projetadas para serem usadas como um convite para investimento com qualquer consultor com perfil. Todos os dados neste site são diretos dos documentos da CFTC, SEC, Yahoo Finance, Google e divulgação pelos gerentes aqui mencionados. Assumimos que todos os dados sejam precisos, mas não assumimos responsabilidade por erros, omissões ou erros administrativos feitos por fontes. Tendência A Followingtrade comercializa e vende diversos produtos de pesquisa de investimentos e informações sobre investimentos. Os leitores são os únicos responsáveis ​​pela seleção de ações, moedas, opções, commodities, contratos futuros, estratégias e monitoramento de suas contas de corretagem. Tendência A Followingtrade, suas subsidiárias, funcionários e agentes não solicitam ou executam negociações ou prestam consultoria de investimento, e não são registrados como corretores ou consultores em qualquer agência federal ou estadual. Leia o nosso aviso completo. Assista ao filme de Michael Covels agora. A única tendência após o documentário